Kehrt die Angst auf den Märkten zurück? VIX mit dem größten Anstieg seit einem Jahr

VIX-Index, auch bekannt als „Angstindex“ oder „Volatilitätsindex“, ist ein Indikator, der die erwarteten Schwankungen des S&P500-Index in den Vereinigten Staaten in den nächsten 30 Tagen misst. Der VIX-Index wird verwendet, um den Grad der Unsicherheit und des Risikos auf den Finanzmärkten zu bewerten. Es ist einer der wichtigsten Volatilitätsindikatoren weltweit.

Der VIX-Index wird auf Basis der Optionspreise berechnet S & P 500 Index, einer der wichtigsten Aktienindizes in den USA. Der VIX-Index nutzt Optionspreise, um erwartete kurzfristige Preisbewegungen für Aktien (SPX) abzuschätzen. Je höher der VIX-Wert, desto höher ist die erwartete Volatilität am Aktienmarkt, was auf ein größeres Risiko und eine größere Unsicherheit hinweisen kann.

Der VIX-Index wird oft als „Angstindex“ bezeichnet, da sein Wert in Zeiten steigt, in denen Anleger unsicherer sind und Angst vor einem Rückgang der Marktpreise haben. In der Praxis bedeutet dies, dass der VIX-Index in Zeiten von Finanzkrisen, Börsenrückgängen oder anderen Ereignissen, die zu Unsicherheit bei den Anlegern führen, tendenziell steigt.

Anleger und Händler nutzen den VIX-Index als Instrument zum Risikomanagement und zur Beurteilung des Grads der Unsicherheit auf den Märkten. Eine Wertsteigerung des VIX kann Anleger dazu veranlassen, defensivere Anlagestrategien zu verfolgen oder sich gegen sinkende Aktienkurse abzusichern.

VIX wächst am stärksten seit einem Jahr

Der September 2023 bringt den größten monatlichen Wertanstieg des VIX-Index seit einem Jahr, also seit September 2022. Aktuell handelt es sich um einen Anstieg von 17.7 % auf 15,96 Punkte, während der Index im September letzten Jahres um 22,24 % auf 31,77 Punkte gestiegen ist . Derzeit liegt der VIX-Index auf dem höchsten Stand seit drei Wochen.

Darüber hinaus ist der Wert des VIX seit dem Erreichen seines lokalen Höchststands im Oktober 2022 auf den Tiefststand von vor einer Woche gefallen. Gleichzeitig nahmen die spekulativen Positionen nichtkommerzieller Anleger auf Verträge zu. Die Long-Positionen stiegen von 60. Verträge bis über 100 Momentan. Auch die Netto-Longpositionen schrumpften von -105. bis -39 Tausend (All dies, während der Index fällt). Dieses Verhalten könnte ein Hinweis darauf sein, dass Wertverluste von Spekulanten genutzt wurden, um zu geringeren Kosten zu akkumulieren.

VIX und Auswirkungen auf SPX

Basierend auf dem Wert des VIX-Index können Sie die erwartete Volatilität für den SPX-Index über einen Monat und ein Jahr berechnen. Somit beträgt die aktuelle Schwankungsbreite auf Monatsbasis bei einem Indexstand von 4402 Punkten 4199 und 4605 Punkte. (VIX impliziert etwa 4,5 % der erwarteten Änderung SPX pro Monat).

Unterdessen ist die erwartete jährliche Volatilität der prozentuale Wert des VIX-Index selbst und liegt in Punkten umgerechnet zwischen 5105 und 3698 Punkten.

WAS IST DER VIX-INDEX – VIDEO