Forex Swap. Swaps ohne Geheimnisse

Swap ist eines der rätselhaftesten und gleichzeitig grundlegendsten Konzepte, denen ein unerfahrener Investor begegnet. Das Thema sollte von besonderem Interesse für Personen sein, die vorhaben, lange Zeit offene Positionen zu halten (z. B. mehrere nachfolgende Sitzungen). Dieser Swap kann letztendlich entscheiden oder zumindest einen erheblichen Einfluss darauf haben, ob die Transaktion mit Gewinn oder Verlust abgeschlossen wird.

Was bestimmt die Höhe von Swaps?

Makler den Anlegern einen Mechanismus in Form einer finanziellen Hebelwirkung zur Verfügung stellen. Mit diesem Mechanismus können Sie Transaktionen mit einem Wert abschließen, der weit über unseren finanziellen Ressourcen liegt. Mit einem Hebel von 1: 100 können wir eine Position handeln, die 100-mal größer ist als sie sich aus dem Kontostand ergibt, und der Broker friert vorübergehend einen bestimmten Kapitalbetrag (die sogenannte Marge) ein, der die Deckung für diese Position darstellt. Eine solche Aktion ist möglich, weil es am Devisenmarkt keinen physischen Umtausch gibt (zumindest nicht mit Hilfe von uns bekannten Devisenmaklern). In diesem Fall werden nur die Zinsdifferenzen ausgeglichen, die sich aus den Eröffnungs- und Schlusskursen der Position ergeben. Trotzdem kommen diese Maßnahmen von irgendwoher ...

LESEN SIE NOTWENDIG: Was ist finanzieller Hebel?

Beim Abschluss einer Währungspaartransaktion kaufen wir eine Währung für eine andere. Zum Beispiel, wenn Sie eine Long-Position bei eröffnen EUR / USD Wir kaufen Euro für US-Dollar. Bei einer Short-Position für den Euro kaufen wir Dollar. Die Verwendung des Hebelmechanismus bedeutet vereinfacht ausgedrückt, dass wir einen Kredit in einer bestimmten Währung aufnehmen und dieses Kapital in eine andere investieren. Jede Währung trägt Zinsen und den Betrag selbst Zinssätze wird von der Zentralbank des jeweiligen Landes festgelegt. Wenn wir Kredite zu einem Zinssatz von 4% aufnehmen und diese Mittel dann in Vermögenswerte mit einem Zinssatz von 2% investieren, verlieren wir diese Zinsen. Ebenso funktioniert es umgekehrt. Im Allgemeinen sind die Swap-Sätze umso höher, je größer das Missverhältnis der Zinssätze der Währungen in dem Paar ist, für das wir die Transaktion abschließen. Plus und Minus.

Lassen Sie uns dies anhand von Beispielen analysieren

Wir handeln mit Dampf AUD / USD. Die Zinssätze für AUD betragen 2,50%, für USD weniger als 0,25%. In dieser Situation besteht ein deutliches Missverhältnis und es kann sofort davon ausgegangen werden, dass der Swap für eine Long-Position (wir kaufen AUD für USD) positiv und für eine Short-Position (für AUD kaufen wir USD) negativ ist.

Es kann sich jedoch herausstellen, dass die Zinssätze für beide Währungen in einem Paar auf einem ähnlichen Niveau liegen werden. Dies ist auch bei AUD und NZD der Fall, wo der Zinssatz 2,5% beträgt. Wenn es keine oder geringfügige Unterschiede in den% -Werten gibt, kann sich herausstellen, dass die Swaps aufgrund der Marge, die den Swap-Punkten hinzugefügt wird, sowohl für Long- als auch für Short-Positionen negativ sind.

Der Swap kann nicht ganz als zusätzliche Transaktionskosten bezeichnet werden, da er je nach Art der Position (Long oder Short) unser zusätzliches Einkommen ist, das den Gewinn erhöht oder den Verlust erhöht. Da dies ein Artikel für Anfänger ist, verzichten wir auf die Formeln, nach denen die Marktswapsätze ermittelt werden. Tatsächlich ist es ohnehin von geringer Bedeutung. Die Gebühren, die auf der Plattform berechnet werden, werden von jedem Broker individuell festgelegt. Es ist schwierig, eindeutig den Broker zu identifizieren, der die besten Swap-Punkte anbietet. Einige Firmen verfolgen möglicherweise eine Politik niedriger oder hoher Margen bei Marktswaps. Es stellt sich jedoch heraus, dass es in der Regel sinnvoller ist, nach attraktiven Kursen für ein bestimmtes Instrument zu suchen, in das wir investieren möchten. Wenn es jedoch um den Moment der Änderung oder Aktualisierung der Zinssätze geht, gibt es einen "freien Amerikaner" und Broker können sie jederzeit ändern, nicht unbedingt nach der Senkung oder Erhöhung der Zinssätze durch eine bestimmte Zentralbank.

Wie berechnet man einen Währungspaartausch?

Swaps werden in Swap-Punkten ausgedrückt. Um im Voraus zu wissen, wie viel Geld unserem Konto gutgeschrieben wird, müssen Sie einfache Berechnungen durchführen.

Wir werden das Beispiel von AUD / USD verwenden, das wir zuvor verwendet haben. Die Tabelle zeigt, dass der Swap für die Long-Position ungefähr +3,6 und für die Short-Position -8,7 (Werte in Punkten) beträgt. Für Broker mit Anführungszeichen bis zu 5 Dezimalstellen bedeutet dies +0,36 Pips und -0,87 Pips. Was ist, wenn wir zum Beispiel ein Konto in polnischem Zloty führen und über Nacht eine Position mit einem Volumen von 0.4 Losen halten?

LESEN SIE AUCH: Wie viel ist ein Pips wert?

1.0 Pip auf AUD / USD für ein Volumen von 1.0 Losen sind 10 USD wert. Für ein Volumen von 0.4 Losen sind es 4 USD. Unter der Annahme eines durchschnittlichen USD / PLN-Wechselkurses von 3,17 ergibt dies 12,68 PLN, und dieser Wert sollte mit dem Swap-Punkt multipliziert werden:

• Long-Position: 10 USD * 0.4-Lot * 3,17 USDPLN * 0,36-Tausch = 4,56 PLN
• Short-Position: 10 USD * 0.4 Menge * 3,17 USDPLN * (-0,87) Tausch = -11,03 PLN

Abhängig von der Richtung wird der berechnete Wert zu der Bilanz der offenen Position addiert oder von dieser abgezogen, um sie für den nächsten Tag beizubehalten.

Echter Account und Demo

Im Internet finden Sie viele Seiten mit Tabellen oder Modulen, die eine Liste von Swap-Punkten für ausgewählte Instrumente bei vielen Brokern enthalten. Leider sind sie normalerweise nichts wert. Besonderes Augenmerk sollte darauf gelegt werden, ob diese Daten von einem Real- oder Demo-Konto stammen. Es ist auch wichtig, wie oft sie aktualisiert werden und wann dies zuletzt durchgeführt wurde. Dies ist von großer Bedeutung, da für Demo-Konten normalerweise völlig andere Werte festgelegt werden als für echte Konten. Dies liegt daran, dass der Broker auf dem Demo-Konto nicht verdient. Dies ist nur ein Kostenfaktor für ihn, daher achtet er nicht so sehr auf die Aktualisierung der Swap-Sätze. Auf dem realen Konto ist es anders, weil es hier zusätzliches Einkommen für ihn ist.

Die aktuellen Swap-Sätze können auf der Website jedes Brokers in Form einer Tabelle oder im Dokument mit den Finanzinstrumenten (und / oder Vorschriften) gefunden werden. Darüber hinaus können sie auf der MetaTrader 4-Plattform mit nicht standardisierten Indikatoren (z. Spread- und Swap-Monitor) oder durch das Durchsuchen der Details eines bestimmten Instruments. Klicken Sie dazu mit der rechten Maustaste auf die Anführungszeichen auf der Registerkarte Markt -> Symbole -> Symbol auswählen -> Eigenschaften.

Bei den letzten beiden Lösungen ist es äußerst wichtig, dass die Prüfung erst nach dem Anmelden am realen Konto erfolgt.

Wann werden Swap-Punkte berechnet?

Swap-Punkte werden zum Saldo der offenen Position (sichtbar in der Swap-Spalte) hinzugefügt, wenn sie für den nächsten Tag gehalten wird. Dies geschieht normalerweise um 23:00 oder 00:00 Uhr polnischer Zeit, abhängig vom Broker und seiner Zeitzone (oder dem Serverstandort). Was ist mit Kursen, die für Wochenendtage berechnet werden sollten, d. H. Zu der Zeit, zu der der Devisenmarkt schläft? Broker haben dies so gelöst, dass die Werte für Samstag und Sonntag Mitte der Woche berechnet werden. Meistens akkumulieren sie Swap am Mittwoch, um den Wert zu verdreifachen, oder am Mittwoch und Donnerstag, um den Wert zu verdoppeln. Wenn wir also die Position am Freitag eröffnen und bis Montag halten, wird der Swap nur für das Rollen von Freitag bis Samstag berechnet. Wenn wir die Position jedoch am Mittwoch eröffnen und am Donnerstag halten, berechnet uns der Broker den doppelten oder sogar dreifachen Wert.

Swap - für wen ist es wichtig?

Für mittelfristige Händler sind Swap-Sätze von begrenzter Bedeutung und für Daytrader und Scalper völlig irrelevant. Dies ist jedoch einer der Schlüsselfaktoren für langfristige Händler, die monatelang eine Position halten werden. Sie müssen dies berücksichtigen, bevor sie eine Position eröffnen.

Jeden Tag werden ihrem Guthaben Werte hinzugefügt, die den Gewinn entweder erhöhen oder verringern. Ein scheinbar kleiner Wert in der Größenordnung von +/- 0,5 Pips innerhalb von drei Monaten (90 Tagen) beträgt bereits 45 Pips Unterschied. In einigen Charts liegt der Verkehr vor 90 Tagen bei bis zu 600 Pips. Mit einem solchen Swap-Wert sind 45 Pips 7,5% des Bereichs und dies könnte unseren Positionsgewinn erhöhen oder verringern. Vorausgesetzt natürlich, dass Transaktionen an extremen Punkten (Maximum und Minimum) abgeschlossen werden.